Фінансовий аспект формування і використання оборотних коштів.
Для виробництва і реалізації продукції підприємству нарівні з основними фондами необхідні оборотні фонди, що включають в свій склад запаси палива, пакувальних матеріалів, малоцінних и швидкозношуваних предметів, витрати майбутніх періодів (орендна плата, оплата проїзних квитків і інш.).
Спожиті в процесі виробництва оборотні фонди вступають в сферу спілкування вже в товарній формі (у вигляді готової продукції на складі і у відвантаженні), яка потім по мірі реалізації готової продукції переходить в грошову (грошові кошти в розрахунках, грошові кошти в касі підприємства, на його рахунках в банку і в дорозі). Товарна і грошова форми ресурсів, що знаходяться в сфері звертання, відносяться до фондів звертання.
Для забезпечення безперебійного процесу реалізації товарів кожне підприємство повинно розташовувати одночасно і оборотними фондами і фондами звертання. Тому в момент введення в експлуатацію воно потребує такої величини грошових коштів в складі сформованого статутного фонду, яка забезпечила б йому придбання матеріальних оборотних фондів і була достатньою для обслуговування процесу виробництва і реалізації продукції.
Грошові кошти, авансовані в оборотні виробничі фонди і фонди звертання, складають оборотні кошти підприємств. Об'єднання оборотних фондів і фондів звертання в одному понятті засноване на економічній суті оборотних коштів, покликаних забезпечити безперебійність всього відтворювального процесу, в ході якого фонди обов'язково проходять як стадію виробництва, так і стадію звертання.
Оборотні кошти забезпечують поточні потреби підприємства. Характерна особливість оборотних коштів полягає в тому, що при нормальному здійсненні господарської діяльності вони не покидають сферу товарного обігу: оборотні кошти не витрачаються, а авансуються в різні види поточних витрат підприємства.
Ритмічність, злагодженість і висока результативність роботи підприємства багато в чому залежать від його забезпеченості оборотними коштами. Наприклад, недолік коштів, що авансуються на придбання товарних запасів, може привести до порушення руху товарів, скорочення товарообігу. Зайве ж відвернення коштів в запаси, що перевищують дійсну потребу, приводить до неефективного використання ресурсів.
Для формування оборотних коштів підприємство використовує як власні, так і позикові ресурси. Власні кошти грають головну роль в організації кругообігу фондів, оскільки підприємства, працюючі на началах комерційного розрахунку, повинні володіти певною майновою і оперативною самостійністю з тим, щоб вести справу рентабельно і нести відповідальність за прийняті рішення.
Разом з тим, залучення позикових коштів також дуже важливе, бо скорочує загальну потребу підприємства в оборотних коштах, стимулює прагнення до ефективного їх використання.
По своїй суті оборотні кошти не фінансова, а загальноекономічна категорія, в зв'язку з цим величина що знаходяться в обороті підприємства коштів не може бути віднесена до фінансових ресурсів. Проте, саме фінансові відносини утворюють початкову основу існування фонду оборотних коштів, а фінансові ресурси - базу для первинного формування і подальшої зміни його розміру. Фінансові відносини в сфері функціонування оборотних коштів виникають в трьох випадках:
в ході утворення статутного фонду підприємства;
в процесі використання фінансових ресурсів на збільшення власних оборотних коштів;
при інвестуванні надлишку оборотних коштів в цінні папери.
Формування власних оборотних коштів відбувається в момент організації підприємства, коли створюється його статутної фонд. Джерела формування тут майже ті, що і основних коштів: акціонерний капітал, пайові внески, стійкі пасиви, бюджетні кошти (в державному секторі), перерозподіл коштів (якщо зберігається вертикальна система управління).
Ці кошти повинні забезпечувати мінімальну потребу підприємства в ресурсах. В процесі господарської діяльності підприємства використовують також кошти, прирівняні до власних. Ці кошти не належать підприємству, але постійно знаходяться в обороті. До них відносяться стійкі пасиви: мінімальна перехідна заборгованість по зарплаті і відрахуванням на соціальне страхування, мінімальна заборгованість по авансових платежах, амортизаційні відрахування, призначене на капітальний ремонт, і інш.
Одним з джерел формування власних оборотних коштів є кредиторська заборгованість. Ці кошти також не належать підприємству, але за рядом причин знаходяться в його обороті. Частіше за все кредиторська заборгованість виникає при розрахунках з постачальниками. Кредиторська заборгованість може виникати по розрахунках з фінансовими органами по сплаті різних податків і іншим платежам.
Надалі первинна величина власних оборотних коштів може змінюватися в залежності від обсягу, умов і результатів господарської діяльності на даному підприємстві. Успішна господарська діяльність, економія матеріальних і фінансових ресурсів, безперебійна реалізація товарів - все це позначається на стані оборотних коштів, їх збереженні і ефективному використанні.
У якості позикових коштів використовуються короткострокові банківські позики, які носять цільовий характер і притягуються для покриття тимчасової потреби в коштах для утворення запасів товарів, матеріальних цінностей і виробничих витрат.
Одним з важливих принципів організації оборотних коштів є їх розподіл на ті, що нормуються і що ненормуються.
До складу оборотних коштів, що нормуються включаються: запаси товарів на складах і в дорозі, тара, грошові кошти в касі і в дорозі, предмети і матеріали для господарських потреб, витрати майбутніх періодів.
До тих, що ненормуються відносяться оборотні кошти, розміри яких знаходяться в постійному русі і в процесі кругообігу постійно міняють форму: грошові кошти перетворюються в товари, потім товари реалізовуються і знову стають грошима. Оскільки кругообіг відбувається безперервно, то в кожний окремий період часу оборотні кошти знаходяться і в товарній і в грошовій формі.
- Міністерство освіти і науки України
- Ім. М. Туган-Барановського
- Донецьк – 2005
- Тема 1. Необхідність та сутність фінансів підприємств.
- Поняття фінансів підприємств, їх місце і роль в системі виробничих відносин.
- Функції фінансів підприємств.
- 3. Місце фінансів підприємств в фінансовій системі держави.
- Значення фінансів в утворенні і використанні фондів грошових коштів.
- Тема 2. Організація фінансової роботи на підприємстві.
- 1. Основи організації фінансів підприємства.
- 2. Структура фінансових служб підприємства.
- 3. Задачі і функції фінансової служби підприємства.
- 4. Фінансові взаємовідносини підприємств з комерційними банками.
- 5. Взаємовідносини підприємств з державним бюджетом.
- 6. Особливості організації фінансів сфери звертання.
- Тема 3. Структурні особливості фінансів підприємств.
- Основні ознаки фінансів підприємств.
- Особливості фінансів підприємств невиробничої сфери.
- Фінанси громадських організацій.
- Фінанси підприємств діючих на комерційних основах
- Тема 4. Фінансові ресурси підприємств. Особливості їх формування і використання в умовах ринку.
- 2. Джерела, состав і структура фінансових ресурсів підприємств.
- 1). Страхове відшкодування по ризиках, що наступили.
- 3. Основні напрями використання фінансових ресурсів підприємства.
- 4. Фінансові ресурси акціонерного товариства. Участь підприємств в випуску акцій і здійсненні операцій з іншими цінними паперами.
- Тема 5. Фінансування основних фондів підприємства.
- Склад і структура основних фондів і основних коштів підприємств.
- Б(а) - балансова вартість групи основних фондів на початок періоду
- 2. Вартісна оцінка основних фондів і фінансово-економічні показники ефективності їх використання
- Амортизація основних фондів.
- N норма амортизації по кожній групі
- 4. Порядок нарахування прискореної амортизації основних виробничих фондів.
- 5. Амортизація основних фондів в бухгалтерському обліку.
- Методика переоцінки основних фондів.
- Фінансування поточного і капітального ремонту основних фондів.
- Тема 6: інвестиційна політика підприємств
- 1. Принципи здійснення інвестиційної діяльності.
- 2. Джерела і методи інвестування.
- 3. Роль бізнес-плану в оцінці інвестиційних проектів.
- Тема 7. Оборотні кошти підприємств.
- Фінансовий аспект формування і використання оборотних коштів.
- Нормування обортных коштів.
- Джерела поповнення власних оборотних коштів.
- Ефективність використання оборотних коштів.
- Тема 8: валовий доход і прибуток підприємства.
- Поняття валового доходу підприємства і джерела його формування.
- 2. Особливості формування валових доходів в різних галузях народного господарства.
- 3. Розподіл і використання валового доходу підприємства
- 4. Прибуток підприємства. Його склад і джерела формування.
- 5. Розподіл і використання прибутку. Чистий прибуток підприємства. Механізм формування і використання фонду споживання і накопичення.
- Тема 9. Фінансування витрат підприємства.
- 1. Поняття витрат підприємства. Види витрат.
- 2. Витрати діяльності підприємства.
- 3. Собівартість продукції.
- 4. Значення аналізу витрат на підприємстві. Шляхи зниження витрат.
- 5. Планування витрат підприємства.
- Поточні витрати підприємства
- Витрати на рекламу
- Інші витрати
- Тема 10. Податкове регулювання діяльності підприємств. План
- 2. Механізм числення і сплати акцизного збору.
- 3. Порядок нарахування і сплати податку на додану вартість.
- Тема 11. Фінансове планування підприємств.
- Значення фінансового планування і його форми.
- 2. Зміст фінансового плану підприємства.
- 3. Оперативне фінансове планування підприємства.
- Тема 12. Оцінка фінансового стану підприємства
- Визначення фінансового становища підприємства і ознаки його стійкості.
- 2. Деталізований аналіз фінансового стану.
- 3. Показники оцінки фінансового стану.
- Тема 13: діяльність підприємств по залученню позикових коштів.
- 1. Суть позикових коштів і їх роль у виробничо-господарській діяльності підприємств
- Загальноекономічні:
- Специфічні (залежні від діяльності підприємства)
- 2. Форми і види кредитів в україні
- 3. Практична діяльність підприємства по отриманню банківського кредиту. Етапи процесу кредитування
- Категорії кредиту
- 4. Небанківське кредитування підприємств
- Тема 14. Фінансова санація підприємств.
- 1. Суть фінансової санації.
- 2. Чинники, що негативно впливають на діяльність підприємства. Діагностика банкрутства. Санаційний аудит.
- Коефіцієнт фінансової стабільності
- Коефіцієнт покриття (загальний коефіцієнт ліквідності)
- 3. Проведення санації підприємства при відкритті арбітражним судом процедури санації.
- 4. Фінансові джерела санації підприємства.
- 4.1. Досудова санація. Внутрішні механізми і джерела фінансової стабілізації.
- 4.2. Зовнішні механізми і джерела досудової санації підприємства.
- 5. Заходи, що проводяться при відкритті процедури санації.
- Література