20. Условия выдачи кредита

Принципы кредитования  осн положения банк системы, кот определ процесс кредитования. По организационно-правовым признакам и услов предоставл кредит делится на: обеспеченный и необеспеченный; прямой и опосредованный; срочный и просроченный, пролонгированный; реальный, сомнительный, безнадежный; платный, бесплатный. К осн принципам кредитов-я, кот должны придерживаться как кредиторы так и заемщики, принадлежат: целевой характер, возвратность, срочность, платность и обеспечение кредита. Целевой характер означает, что выданный кредит должен использоваться на достижение целей, очерченных в кредитном договоре. Цели определяются на основании представленных заемщиком хозяйственных договоров (контрактов), бизнес-планов, целевых программ или проектов. Кроме того, предоставляя кредит клиенту, банк должен убедиться, что цели использования займа предусмотрены Уставом фирмы. Принципы целевого использ тесно связаны с риском предоставл кредита. Чтобы оценить кредитный риск банк анализирует реальность освоения проекта, под который берется заем, исследуется ур ожидаемой в будущем рентабельности проекта, способность заемщика реализовать проект и получить прибыль, за счет которой и будет возвращен кредит. При решении вопроса о предоставлении кредита под коммерческое соглашение банк рассматривает характеристику (сертификацию) товара, который будет куплен и возможность его реализации на рынке, или экономический эффект от использования товаров, приобретенных за счет кредита. Принцип возвратности кредита. Особенность кредитного метода инвестир состоит в том, что он не только предусм возвращение получ-го займа, но и уплаты ссудного процента. Поэтому возвращение кредита обусловлено как кредитоспособностью заемщика, так и наличием у него документально подтвержденных (проверяется на этапе предоставления заявления на получение займа) и фактически сущ-х источников поступления денеж дох, кот остаются после покрытия текущих затрат и могут исп-ся для погаш задолж и выплаты % за пользование кредитом. Кроме прибыли, кредиты могут погашаться за счет др источников: выручки от реал-и имущ, взятого банком в залог, гарантии или поручит-ва третьего лица, страховых возмещ. Спос-ть клиента своеврем возвращать займы банка оценивается путем анализа баланса хозяйственной организации на ликвидность, эффективность использования произв-х фондов, а также путем изучения перспективы развития хоз-ва и способности клиента к инновациям. Срочность. Кредит предоставляется на определенный срок, обусловленный в кредитном договоре. Условие предоставл займа на опред срок может быть сформулировано в кредитном договоре в виде: 1) установление срока полного возвращения займа; 2) установление графика возвращения займа; 3) установление продолжительности периода пользов займом. Срок кредита зависит от многих факторов: целевого назначения кредита; соотношения спроса и предложения на кредиты; суммы кредита; национального законодательства; традиционной практики кредитования; кредитной политики банка; характера произв-ой деят заемщика, и скорости оборота оборотного капитала.

13—Форвардные сделки

Форвардные сделки- это вал сделки, при кот стороны договариваются о поставке обусловленной суммы иностр вал через опред срок после заключ сделки по курсу, зафиксир в момент ее заключ. Форвардный контракт - сделка, при кот курс устан-ся в настоящем, а обмен валютами происходит в будущем. Характеристики операции: - обмен валютами (расчет) произойдет не раньше, чем через 3 рабочих дня после заключения контракта; - будущий вал курс фиксируется при заключ сделки; - срок платежа фиксируется в контракте; - не обсуждаются проблемы ликвидности до наступления срока платежа. Если имеется реальная возможность возникновения валютного риска в будущем, он покрывается форвардной сделкой. Банк открывает форвардную позицию в случае, если клиент продает или покупает иностранную валюту по форварду, то есть с обменом валюты на будущую зафиксированную дату, а так же если сам банк продает или покупает иностранную валюту в целях извлечения прибыли». Однако присутствует риск изменения цен, который может привести к убыткам банка. В случае использования форвардной операции экспортер, при подписании контракта ориентировочно определив график поступления платежей, заключает с уполномоченным банком сделку, переуступая ему сумму будущих платежей в иностранной валюте по заранее определенному курсу. Преимуществом для экспортера является то, что он определяет выручку в национальной валюте до получения платежа и, исходя из этого, устанавливает цену контракта. Банк, заключивший форвардную сделку, обязуется поставить на оговоренную в контракте дату эквивалент национальной валюты по заранее определенному курсу, независимо от реального рыночного изменения курса валют к национальной валюте на эту дату. Предприятие же обязуется обеспечить поступление валюты в банк или представить поручение на перевоз валюты за границу (в зависимости от принадлежности к экспортирующей или импортирующей стороне). Импортер, напротив, заблаговременно покупает у банка с помощью форвардной сделки иностранную валюту, если ожидается повышение курса валюты платежа, зафиксированной в контракте». / Таким образом, клиент банка страхует свои риски. Риск берет на себя банк, с этого момента принятый риск необходимо задерживать самому банку. Поэтому банк, обычно, в этот же день на ту же сумму и в той же валюте делает еще одну сделку форвард с другим банком или фьючерсную сделку на специализированной бирже Каждый форвардный контракт включает 3 основных элемента: *соглашение, имеющее форму обязательства купить или продать определенное количество одной валюты в обмен на другую; *валютный курс фиксируется в момент заключения контракта; *исполнение контракта (поставка валюты) осуществляется в согласованное время в будущем, те либо в определенную дату, либо между двумя определенными датами, в зависимости от условий контракта.Для клиентов коммерческих банков данный вид сделок позволяет более точно рассчитать поступления и платежи в своей внешнеэкономической деятельности на перспективу, застраховаться на случай повышения или понижения курса соответствующей иностранной валюты по отношению к национальной валюте. При взвешенном подходе, оптимальных объемах таких операций и своевременном закрытии валютной позиции, коммерческий банк ожидает получение достаточной прибыли. Каждый форвардный контракт готовиться с учетом специфики продавца и покупателя. Индивидуальный характер форвардного контракта предопределяет его основные недостатки: необходимость времени для согласования его условий и отсутствие полной гарантии его исполнения. Форвардный контракт заключается, в целях осуществления реальной продажи или покупки валюты, в том числе для страхования продавца или покупателя от возможного неблагоприятного изменения цен. При этом заключенный контракт не позволяет участникам воспользоваться возможной будущей благоприятной конъюнктурой. Форвардный контракт также заключается с целью игры на разнице цен. В этом случае покупатель надеется на дальнейший рост цены на валюту, при повышении цены валюты покупатель контракта выигрывает, а продавец проигрывает. Напротив, при понижении цены выигрывает продавец контракта, а покупатель проигрывает. По форвардному контракту выигрыш и потери реализуются участниками только после истечения срока контракта, когда между ними происходят взаиморасчеты». / Заключение форвардного контракта не требует от контрагентов каких-либо расходов, однако теоретически контрагенты не застрахованы от неисполнения обязательств со стороны своего партнера. Недостатком форвардного контракта является возможность для участников после выплаты заранее оговоренного штрафа отказаться от свои обязательств. Поэтому при заключении форвардного контракта партнеры тщательно выясняют платежеспособность и добросовестность друг друга. Курсы форвардных контрактов котируются в виде скидки или премии к курсам «спот». Эти скидки или надбавки называются также ставками «спот». Срочный курс, в котором учтена премия или скидка, именуется курсом «аутрайт».