Бизнес-план инвестиционного проекта
Бизнес-план служит для обоснования необходимости инвестиций. Бизнес-план - это четко структурированный, требующий тщательной проработки документ, описывающий цели предприятия и способы их достижения. Особенность бизнес-плана состоит не столько в точности и достоверности количественных показателей, сколько в содержательном, качественном обосновании идей проекта.
Подготовка бизнес-плана позволяет предприятию оценить эффективность инвестиционного проекта в условиях конкуренции, определить перспективы развития производства и сбыта продукции.
Бизнес-план является инструментом привлечения финансовых ресурсов, а для инвесторов — гарантией надежного и выгодного вложения капитала. Потенциальные инвесторы не станут встречаться с разработчиком инвестиционного проекта до тех пор, пока не ознакомятся с бизнес-планом организации, претендующей на финансовую поддержку. Тщательное обоснование бизнес-плана создает у владельцев капитала уверенность в эффективности и безопасности вложений.
Состав бизнес-плана и степень его детализации зависят от масштабов и отраслевой принадлежности проекта. Разработке бизнес-плана должны предшествовать определение и обоснование целей проекта, сбор и обработка достоверной информации по большому кругу вопросов. Объем этой информации по мере осуществления проекта постоянно увеличивается, поэтому рекомендуется готовить два варианта одного бизнес-плана. Первый — это внутренний бизнес-план как руководство к действию; второй—внешний бизнес-план, предназначенный для потенциальных партнеров.
Первый вариант должен представлять собой официальный документ, подробно (на 300 стр.) или вкратце (не более 50 стр.) излагающий все аспекты настоящего и будущего состояния проекта, т.е. идеи и способы их реализации, потребность в финансовых ресурсах.
Внутренний бизнес-план, призванный служить внутрифирменным рабочим документом, должен сосредоточить в себе весь объем информации, необходимой для решения конкретных задач и прогнозирования развития событий при выполнении отдельных мероприятий, а также мониторинга.
Составление бизнес-плана целесообразно поручить специалистам, профессиональным консультантам, специализированным организациям.
Наиболее распространенной является следующая структура бизнес-плана.
1. Резюме проекта
В этом разделе должна содержаться информация о наименовании и адресе предприятия-инвестора, об учредителях предприятия, о сути и цели проекта, о предполагаемой стоимости проекта, о потребности в инвестициях, о сроках окупаемости вложений, об уровне конфиденциальности материалов проекта.
2. Анализ положения дел в отрасли
В этом разделе бизнес-плана инвестиционного проекта должна содержаться информация о текущей ситуации в отрасли и тенденции ее развития, о направлениях и задачах деятельности предприятия, о ближайших перспективах развития предприятия, а также описание ведущих компаний отрасли.
3. Описание продукции
Содержание третьего раздела бизнес-плана включает в себя описание продукции (услуг, работ), которую предполагается выпускать в результате реализации проекта; применяемой для этого технологии, необходимые лицензии и патенты.
4. Исследование и анализ рынка
В четвертом разделе дается характеристика потенциальным потребителям продукции, производимой по проекту, оценивается емкость рынка и тенденции его развития, рассчитывается оценочная стоимость предприятия на рынке.
5. План маркетинга
В этом разделе бизнес-плана инвестиционного проекта должна содержаться информация о цене на будущую продукцию, о ценовой политике предприятия в будущем, о возможных каналах сбыта продукции, о видах, способах и масштабах рекламы, о прогнозе объемов продаж новой продукции в будущем.
6. Производственный план
В данном разделе описываются: производственный процесс, необходимые производственные помещения, необходимое оборудование (степень«его наукоемкости и прогрессивности), источники поставки сырья, материалов, оборудования и рабочих кадров, субподрядчики.
7. Организационный план и управление персоналом
В седьмом разделе дается характеристика форме собственности предприятия, основным его партнерам и владельцам, руководящему составу предприятия, его организационной структуре.
8. Оценка риска
Степень риска оценивается путем рассмотрения слабых сторон предприятия, вероятности появления новых технологий (в т.ч. и в арсенале конкурентов), возможных альтернативных стратегий. Оценка видов и степени риска реализации проекта необходима для достижения намеченной цели. Поэтому в рамках данного раздела освещаются мероприятия, которые необходимо проводить при возникновении того или иного вида риска.
9. Финансовый план
В данном разделе проводится оценка финансовой состоятельности проекта и финансовый анализ предприятия, реализующего проект, с целью оценить доходность, риск и величину будущих вложений, т.е. эффективность инвестиционного проекта. Оценка и анализ производится на основе трех прогнозных финансовых документов: прогнозного отчета о прибылях и убытках, прогнозного отчета о движении денежных средств (плана денежных потоков) и прогнозного баланса.
10. Приложения
Здесь концентрируются все необходимые, подтверждающие правильность и достоверность бизнес-плана копии контрактов, лицензий и других документов, а также громоздкие расчеты, графики, таблицы.
Характерной особенностью бизнес-планов является краткость изложения, которая достигается за счет четкого структурирования разделов, отражающих разные аспекты достижения поставленных целей.
Бизнес-план составляется для того, чтобы инвестор, сверяясь с включенными в него показателями, мог судить о том, все ли идет, как намечено, и в случае необходимости принимать меры по исправлению положения.
Важно знать, что даже самый лучший бизнес-план может потерять актуальность и целесообразность, если изменятся условия его реализации и инвестор своевременно не внесет соответствующие коррективы. К внешним факторам реализации бизнес-плана относятся: экономическая ситуация в стране; новые требования потребителей; появление новых технологий; изменение политики конкурентов и др.
- Понятие инвестиций. Виды инвестиций и их значение Понятие инвестиций
- Понятие инвестиций в советской экономической литературе
- Понятие инвестиций в западной экономической литературе
- Формирование рыночного подхода к анализу инвестиций
- Классификация форм и видов инвестиций
- Реальные и финансовые инвестиции
- Прямые и портфельные инвестиции
- Инвестиционная деятельность. Субъекты и объекты инвестиций
- Инвестиционная деятельность и оборот инвестиций
- Субъекты инвестиций
- Объекты инвестиций
- Источники финансирования инвестиций Классификация источников финансирования инвестиций
- Формы и методы государственного регулирования инвестиционной деятельности
- Иностранные инвестиции. Режим функционирования иностранного капитала в России Привлечение иностранных инвестиций
- Сущность и виды иностранных инвестиций
- Инвестиционные ресурсы международного финансового рынка
- Инвестиционный климат
- Правовое регулирование иностранных инвестиций
- Понятие инвестиционного проекта. Содержание, классификация, фазы развития Сущность и виды инвестиционных проектов
- Этапы разработки и реализации инвестиционного проекта
- Содержание предивестиционных исследований
- Бизнес-план инвестиционного проекта
- Метод финансирования инвестиционных проектов
- Венчурное финансирование инвестиционных проектов
- Показатели оценки эффективности инвестиционных проектов Понятие и показатели эффективности инвестиционного проекта
- Метод дисконтирования денежных потоков Понятие о дисконтировании денежных средств
- Оценка стоимости денежных средств во времени
- Понятие аннуитета
- Метод расчета чистого дисконтированного дохода.
- Сущность и порядок определения внутренней нормы доходности
- Метод расчета срока окупаемости
- Инвестиционные качества ценных бумаг. Оценка текущей стоимости, доходности облигаций и акций. Ценные бумаги как объект финансовых инвестиций
- Инвестиционные качества долевых ценных бумаг
- Инвестиционные качества долговых ценных бумаг
- Понятие инвестиционного портфеля. Виды, принципы и цели формирования Понятие портфеля ценных бумаг
- Типы портфеля ценных бумаг
- Формирование портфеля ценных бумаг
- Управление портфелем ценных бумаг
- Модели выбора оптимального портфеля ценных бумаг