3. Объясните механизм образования дебиторской задолженности предприятия. Является ли рост дебиторской задолженности свидетельством ухудшения финансового состояния предприятия?

Дебиторская задолженность – сумма долгов, причитающихся предприятию, фирме, компании со стороны других предприятий, фирм, компаний, а также граждан, являющихся их должниками, дебиторами. Что соответствует как международным, так и российским стандартам бухгалтерского учёта.

Дебиторская задолженность представляет собой иммобилизацию из хозяйственного оборота собственных оборотных средств, этот процесс сопровождается косвенными потерями в доходах предприятия. Дебиторская задолженность возникает в случае, если услуга (или товар) проданы, а денежные средства не получены. Как правило, покупателем не предоставляется какого-либо письменного подтверждения задолженности за исключением подписи о приемке товара на товаросопроводительном документе.

Дебиторская задолженность относится к оборотным активам компании вне зависимости от срока её погашения.

Рост дебиторской задолженности может рассматриваться в двух аспектах: положительном и отрицательном. Положительным здесь является то, что рост дебиторской задолженности косвенным образом может свидетельствовать о достаточной конкурентоспособности продукции предприятия и его востребованности покупателями. Отрицательным здесь является то, что дебиторская задолженность означает:

• иммобилизацию денежных средств, что ведет к появлению кассовых разрывов и необходимости привлекать заемное финансирование;

• увеличение финансового цикла компании, что означает снижение скорости оборота средств, а значит и снижение эффективности деятельности компании;

• неэффективность кредитной политики и неудовлетворительное взаимодействие с контрагентами по вопросам ускорения инкассации дебиторской задолженности;

• крайнее проявление отрицательно оцениваемого роста дебиторской задолженности – увеличение сумм сомнительной и безнадежной задолженности, что означает невозможность генерировать реальный доход.