4.1 Анализ финансового состояния нефтегазовой организации

Основными источниками информации для проведения анализа финансового состояния предприятия являются:

• отчётный бухгалтерский баланс (форма №1);

• отчёт о прибылях и убытках / отчёт о финансовых результатах (форма №2)¹;

• другие формы отчётности и данные, которые детализируют отдельные статьи баланса.

Индивидуальную работу необходимо выполнять строго согласно последовательности и логике, представленных в данных методических указаниях. Отступление от методических указаний возможно только после согласования с преподавателем при наличии обоснованной аргументации.

Содержание индивидуальной работы должно соответствовать теме и выданному заданию, раскрывать сущность и результаты анализа финансового состояния исследуемого нефтегазового предприятия.

Финансовое состояние нефтегазовой организации как комплексное понятие характеризуется системой показателей, отражающих наличие и изменение активов и финансовых ресурсов, эффективность их использования, способность расплатиться по своим обязательствам, а также реальные и потенциальные возможности хозяйствующего субъекта.

В общем случае хорошее финансовое состояние – это высокая эффективность использования финансовых ресурсов, достаточная и устойчивая платёжеспособность, достаточная обеспеченность собственными средствами, наличие финансовых средств для развития; чёткая организация расчётов и, как следствие, высокая рыночная стоимость компании. Плохое финансовое состояние – это очень низкий уровень всех перечисленных элементов финансовой системы; в т.ч. наличие большой задолженности поставщикам, персоналу, бюджету, банкам.

Финансовое состояние во времени изменяется, поэтому расчёты использования всех элементов необходимо проводить в динамике, чтобы вовремя заметить признаки ухудшения. Для оценки используется показатели, характеризующие состав и структуру активов предприятия; собственного капитала и обязательств; краткосрочных и долгосрочных инвестиций; источников формирования собственных и заёмных средств; доходов и расходов, а также эффективность их использования.

Финансовый анализ представляет собой способ накопления, трансформации и использования информации финансового характера, имеющего целью:

• оценить текущее и перспективное финансовое состояние предприятия;

• оценить возможные и целесообразные темпы развития предприятия с позиции финансового их обеспечения;

• выявить доступные источники средств и оценить возможность и целесообразность их мобилизации.

Финансовый анализ состоит из трёх взаимосвязанных частей:

• собственно анализа (от греч. «analysis») ‑ логических приёмов определения понятия финансов предприятия, когда это понятие разлагают по признакам на составные части, чтобы сделать познание его ясным в полном его объёме;

• синтеза (от греч. «synthesis») – соединения ранее разложенных элементов изучаемого объекта в единое целое;

• выработки мер по улучшению финансового состояния предприятия.

Основные сложности в аналитической работе:

• Отсутствуют достоверные и сопоставимые аналитические данные за предыдущие периоды, а также по большинству отраслей и компаний.

• На предприятиях не хватает специалистов, способных грамотно и глубоко проанализировать финансовые результаты.

• Руководители недооценивают важность управления внутренними финансовыми ресурсами, надеясь, в основном, на поступление средств от внешних инвесторов.

• Для большинства компаний получение прибыли является высшим приоритетом деятельности на словах, но не на деле.

• Нестабильность внешнего окружения компаний (налоговая система, законодательство).

• Российская система бухгалтерского учёта отличается от международной, что затрудняет использование многих существующих эффективных диагностических методик.

Главные принципы проведения анализа:

• оценка данных невозможна без их сравнения;

• недостоверные данные ‑ это неверные (некорректные) результаты исследования;

• не смешивайте несовместимые данные;

• учитывайте взаимосвязи;

• делайте выводы и принимайте решения.

Аналитическая работа при выполнении данной индивидуальной работы проводится в два этапа:

• экспресс-анализ финансового состояния;

• детализированный анализ финансового состояния.

Последовательность выполнения анализа финансового состояния на каждом вышеназванном этапе:

• сбор и подготовка исходной информации;

• аналитическая обработка;

• интерпретация результатов;

• выводы и рекомендации.

Целью экспресс-анализа финансового состояния является наглядная и простая оценка финансового положения и динамики развития предприятия за несколько лет. Также на этапе экспресс-анализа определяются основные возможные проблемы в деятельности предприятия. Полученные результаты исследования оформляются в виде выводов и заключений и являются базой для дальнейшего детализированного анализа.

Целью детализированного анализа финансового состояния является более подробная характеристика имущественного и финансового положения предприятия, его ликвидности и платёжеспособности, финансовой устойчивости, деловой активности и результатов его деятельности в рассматриваемом периоде, а также возможностей развития на перспективу.